Normaal gesproken worden koersverschillen op transacties verwerkt in de winst- en verliesrekening. Er zijn vier soorten transacties die samenhangen met buitenlandse eenheden waarvoor dit niet geldt, namelijk:

• Permanente of zeer langetermijnleningen van de rapporterende rechtspersoon aan de buitenlandse eenheid;
• Permanente of zeer langetermijnschulden van de rapporterende rechtspersoon aan de buitenlandse eenheid;
• Leningen in vreemde valuta die bij derden zijn aangetrokken om de netto-investering in de buitenlandse eenheid te financieren of af te dekken;
• Transacties die zijn aangegaan om het valutarisico in de netto-investering af te dekken.

Koersverschillen op deze vier soorten transacties worden direct in het eigen vermogen opgenomen.